Economic Growth and Tax Relief Reconciliation Act från 2001

Economic Growth and Tax Relief Reconciliation Act från 2001
Great Seal of the United States
Lång titel En lag för att tillhandahålla avstämning i enlighet med avsnitt 104 i det samtidiga beslutet om budgeten för räkenskapsåret 2002.
Akronymer (vardagligt) EGTRRA
Antagen av USA: s 107:e kongress
Citat
Offentlig rätt Offentlig rätt 107-16
Lagstiftningshistoria
Stora ändringar
av skattelättnader, återauktorisering av arbetslöshetsförsäkring och lag om jobbskapande från 2010

The Economic Growth and Tax Relief Reconciliation Act från 2001 var en viktig del av skattelagstiftningen som antogs av den 107:e USA:s kongress och undertecknades av president George W. Bush . Den är också känd genom sin förkortning EGTRRA (uttalas ofta "ägg-tra" eller "ägg-terra"), och kallas ofta för en av de två "Bush skattesänkningar " .

Bush hade gjort skattesänkningar till mittpunkten i sin kampanj i presidentvalet 2000 , och han presenterade ett stort förslag om skattesänkningar kort efter att han tillträdde. Även om en handfull demokrater stödde lagförslaget, kom det mesta stödet från kongressens republikaner . Lagförslaget antogs av kongressen i maj 2001 och undertecknades i lag av Bush den 7 juni 2001. På grund av den knappa republikanska majoriteten i USA:s senat antogs EGTRRA genom att använda försoningsprocessen , som går förbi senatens filibuster .

EGTRRA sänkte federala inkomstskattesatser, sänkte den högsta skattesatsen från 39,6 procent till 35 procent och sänkte skattesatserna för flera andra skatteklasser. Lagen minskade också kapitalvinstskatter , höjde avgiftsgränser före skatt för avgiftsbestämda planer och individuella pensionskonton och eliminerade fastighetsskatten . 2003 undertecknade Bush ett annat lagförslag, Jobs and Growth Tax Relief Reconciliation Act från 2003, som innehöll ytterligare skattesänkningar och påskyndade vissa skatteändringar som var en del av EGTRRA. På grund av reglerna om försoning innehöll EGTRRA en bestämmelse som skulle avsluta skattesänkningarna 2011, men de flesta av sänkningarna gjordes permanenta i och med att American Taxpayer Relief Act antogs från 2012 .

Lagstiftningshistoria

Bushs löfte att sänka skatterna var mittpunkten i hans presidentkampanj 2000, och när han tillträdde gjorde han skattesänkningar till sin första stora lagstiftningsprioritering. Ett budgetöverskott hade utvecklats under Bill Clintons administration , och med Federal Reserve-ordföranden Alan Greenspans stöd, hävdade Bush att den bästa användningen av överskottet var att sänka skatterna. När Bush tillträdde hade minskad ekonomisk tillväxt lett till mindre robusta federala budgetprognoser, men Bush vidhöll att skattesänkningar var nödvändiga för att öka den ekonomiska tillväxten. Efter att finansminister Paul O'Neill uttryckt oro över skattesänkningens storlek och möjligheten till framtida underskott, tog vicepresident Cheney ansvaret för att skriva lagförslaget, som administrationen föreslog kongressen i mars 2001.

Bush sökte initialt en skattesänkning på 1,6 biljoner dollar under en tioårsperiod, men nöjde sig till slut med en skattesänkning på 1,35 biljoner dollar. Administrationen avvisade idén om "triggers" som skulle fasa ut skattesänkningarna om regeringen igen skulle få underskott. The Economic Growth and Tax Relief Reconciliation Act vann stöd från kongressens republikaner och en minoritet av kongressdemokraterna, och Bush undertecknade den i lag i juni 2001. Den knappa republikanska majoriteten i senaten nödvändiggjorde användningen av försoningen, vilket i sin tur nödvändiggjorde att skattesänkningarna skulle fasas ut under 2011 om inte ytterligare lagstiftningsåtgärder skulle genomföras.

Solnedgångsförsörjning

En av de mest anmärkningsvärda egenskaperna hos EGTRRA är att dess bestämmelser utformades för att sjunka (eller återgå till de bestämmelser som gällde innan den antogs) den 1 januari 2011 (det vill säga för skatteår, planår och preskriptionsår som börjar efter den 31 december 2010). Efter en tvåårig förlängning av skattelättnad, arbetslöshetsförsäkringsreauktorisation och jobbskapandelagen från 2010, gjordes Bush-erans satser för skattebetalare som tjänar mindre än 400 000 USD per år (450 000 USD för gifta par) slutligen permanenta av American Taxpayer Relief Act av 2012 . Solnedgångsbestämmelsen gjorde det möjligt för EGTRRA att kringgå Byrd-regeln , en senatsregel som ändrar kongressens budgetlag för att tillåta senatorer att blockera en lagstiftning om den påstår sig en betydande ökning av det federala underskottet utöver tio år. Solnedgången tillät räkningen att hålla sig inom PAYGO- lagens bokstav samtidigt som den tog bort nästan 700 miljarder dollar från belopp som skulle ha utlöst PAYGO -sekvestrering.

Skatterabatt

Utöver de skattesänkningar som genomfördes av EGTRRA, inledde den en rad rabatter för alla skattebetalare som lämnade in en skattedeklaration för 2000. Rabatten var upp till maximalt 300 USD för ensamstående personer utan anhöriga, 500 USD för ensamstående föräldrar och $600 för gifta par. Alla som betalade mindre än sitt maximala rabattbelopp i nettoskatt fick det beloppet, vilket innebär att vissa personer som inte betalade några skatter inte fick rabatter. Rabatterna var automatiska för alla som lämnade in sin skattedeklaration för 2000 i tid, eller ansökte om förlängning och snabbt skickade en deklaration. Om en berättigad person inte fick en rabattcheck i december 2001, kunde de ansöka om rabatten i sin skattedeklaration för 2001.

Stora skatteområden drabbade

President George W. Bush undertecknade lagen om ekonomisk tillväxt och skattelättnader från 2001 i Vita husets östra rum den 7 juni 2001

Inkomstskatt

EGTRRA sänkte generellt skattesatserna för individuella inkomstskatter :

  • ett nytt intervall på 10 % skapades för ensamregistrerande personer med beskattningsbar inkomst upp till 6 000 USD, gemensamma arkivarier upp till 12 000 USD och hushållsöverhuvuden upp till 10 000 USD.
  • 15 % parentesens nedre tröskel indexerades till den nya 10 % parentesen
  • 28 % skulle sänkas till 25 % 2006.
  • intervallet 31 % skulle sänkas till 28 % 2006
  • intervallet 36 % skulle sänkas till 33 % 2006
  • intervallet 39,6 % skulle sänkas till 35 % 2006

EGTRRA sänkte i många fall skatterna på gifta par som ansöker gemensamt genom att höja standardavdraget för gemensamma arkivarier till mellan 164 % och 200 % av avdraget för ensam arkivarie.

Dessutom ökade EGTRRA skatteavdraget per barn och det belopp som berättigar till kredit som spenderas på barnomsorg, fasade ut gränserna för specificerade avdrag och personliga undantag för högre inkomstskattebetalare, och ökade undantaget för den alternativa minimiskatten och skapade en ny värdeminskningsavdrag för kvalificerade fastighetsägare.

Kapitalvinstskatt

Kapitalvinstskatten på kvalificerade vinster av egendom eller aktier som innehas i fem år sänktes från 10 % till 8 % för dem i inkomstskatteklassen på 15 %.

Kvalificerade och pensionsplaner

EGTRRA införde genomgripande förändringar av pensionsplaner , och införlivade många av de så kallade Portman - Cardin -bestämmelserna som föreslogs av dessa ledamöter i parlamentet 2000 och tidigare 2001. Sammantaget höjde den avgiftsgränserna före skatt för avgiftsbestämda planer och individuella pensionskonton (IRA) , ökade förmånsbestämda ersättningsgränser, gjorde icke- kvalificerade pensionsplaner mer flexibla och mer likna kvalificerade planer som 401(k)s , och skapade en "återhämtning" för äldre arbetstagare.

EGTRRA tillåter, för första gången, för deltagare i icke-kvalificerade 401(a) pengaköp, 403(b) skatteskyddad livränta och statliga 457(b) uppskjutna kompensationsplaner (men inte skattebefriade 457-planer) att " rulla över" sina pengar och konsolidera konton, antingen till en annan icke-kvalificerad plan, till en kvalificerad plan som en 401(k) eller till en IRA. Tidigare regler tillät endast planpengar att lämna planen och behålla sin skatteuppskjutna status endast om pengarna gick direkt till en IRA eller till en IRA och tillbaka till ett "liknande" avgiftsbestämt pensionskonto. Till exempel kan 403(b)-pengar som lämnar den gamla arbetsgivaren bara gå till den nya arbetsgivarens avgiftsbestämda plan om det också var en 403(b). Nu kan de gamla 401(k) planpengarna överföras direkt i en "rollover" från förvaltare till förvaltare till en IRA och sedan från IRA till en ny arbetsgivares 403(b) eller så kan hela överföringen ske direkt från den gamla arbetsgivarens 403(b) till den nya arbetsgivarens 401(k). Att den nya skattelagen tillåter arbetsgivare att göra det betyder inte att någon arbetsgivare tvingas ta emot nya pengar utifrån.

Den så kallade "catch-up"-bestämmelsen tillåter anställda över 50 år att göra ytterligare bidrag till sina pensionsplaner utöver de normala gränserna. För arbetare som redan är pensionerade höjer lagen åldern för minimikrav på utdelningar (MRDs), vilket ger finansministeriet i uppdrag att revidera sina tabeller över förväntad livslängd och förenkla MRD-reglerna.

EGTRRA skapade två nya pensionssparbilar. Deemed IRA eller Sidecar IRA är en Roth IRA kopplad som ett separat konto till en arbetsgivarsponsrad pensionsplan; medan den olika skattebehandlingen bevaras för den anställde, kan medlen blandas i investeringssyfte. Det är en förbättring av den impopulära kvalificerade frivilliga anställdas bidrag (QVEC) som utvecklades i början av 1980-talet. Den så kallade Roth 401(k)/403(b) är en ny skattekvalificerad arbetsgivarsponsrad pensionsplan som träder i kraft 2006 och skulle erbjuda skattebehandling i en pensionsplan som liknar den som erbjuds kontoinnehavare av Roth IRA. .

För plansponsorer kräver lagen ofrivilliga utbetalningar av 401(k) konton till en standard IRA. Det påskyndar det obligatoriska intjänandeschemat som tillämpas på matchande bidrag, men ökar den del av arbetsgivaravgifter som tillåts från vinstdelning. Små arbetsgivare beviljas skattelättnader för att erbjuda pensionsplaner till sina anställda, och ensamföretagare, partners och S-bolagsaktieägare får rätt att ta lån från sina företagspensionsplaner.

Pedagogiska besparingsincitament

Husets republikaner pressade kongressen att ge incitament för dem som investerar i utbildning. Ett lagförslag i huset föreslogs om att ta bort tidsgränsen för studielånsränteavdrag. Deras satsning var framgångsrik och inkluderades i den slutliga propositionen.

Fastighets- och gåvoskatteregler

EGTRRA gjorde genomgripande ändringar av fastighetsskatten , gåvoskatten och generationsövergångsskatten .

  • Bostadsskatten, som var 675 000 USD 2001 men planerades att öka stegvis till 1 000 000 USD 2006, höjdes till 1 000 000 USD 2002, 1 500 000 USD 2004, 2 000,000, 2000, 2000, 2000, 2000, 2000 USD , med upphävande av boskatten och generationshoppningsskatt planerad till 2010.
  • Den maximala fastighetsskatten, gåvoskatten och skattesatsen för överhoppande generationer, som var 55 % 2001 (med ytterligare 5 % för dödsbon över 10 000 000 USD för att eliminera fördelarna med de lägre fastighetsskatteklasserna) sänktes till 50 % i 2002, med ytterligare 1 % sänkning varje år fram till 2007, då den högsta fastighetsskattesatsen blev 45 %. PL 107-16 ändrade Code Section 2001 för att ändra skattesatsen till 49 % 2003, och sänktes med 1 % varje år fram till 2009. (På grund av den ökande uteslutningen och sjunkande högsta skattesatsen blev fastighetsskatten i praktiken en skatt på 45 % på egendomar över 2 000 000 USD 2007.)
  • Den statliga fastighetsskatteavdraget, som faktiskt gav staterna en del av fastighetsskatten som annars skulle betalas till den federala regeringen, fasades ut mellan 2002 och 2005 och ersattes av ett avdrag för statlig fastighetsskatt 2005.
  • Gåvoskatten upphävdes inte, och den enhetliga kreditexklusionen har legat kvar på 1 000 000 USD för gåvoskatteändamål trots höjningarna av uteslutningen av fastighetsskatt, men den maximala gåvoskattesatsen sänktes till 35 % från och med 2010.
  • På grund av upphävandet av fastighetsskatten 2010 antogs komplicerade nya "överföringsgrunder"-bestämmelser som skulle höja inkomstskatten på kapitalvinster realiserade av vissa dödsbon och arvingar. (I enlighet med lagen före EGTRRA får egendom som är föremål för fastighetsskatt en ny inkomstskattebas som är lika med verkligt marknadsvärde, vilket eliminerar all kapitalvinst vid livstidsuppskattning.)

Eftersom EGTRRA var föremål för en "solnedgångs"-bestämmelse var det meningen att skatten för egendom, gåvor och generationsöverhoppning automatiskt skulle återinföras 2011.

Påverkan

Efter att skattelagstiftningen godkänts lämnade senator Jim Jeffords det republikanska partiet och började kaukusera med demokraterna, vilket gav dem kontroll över senaten. Efter att republikanerna återtog kontrollen över senaten under mellanårsvalet 2002 föreslog Bush ytterligare skattesänkningar. Med litet stöd bland demokraterna antog kongressen 2003 års lag om skattelättnader för jobb och tillväxt ( "JGTRRA"), som sänkte skatterna med ytterligare 350 miljarder dollar under 10 år. Den lagen sänkte också kapitalvinstskatten och skatterna på utdelningar . Sammantaget Bush-skattesänkningarna federala individuella skattesatser till den lägsta nivån sedan andra världskriget , och statens inkomster som andel av bruttonationalprodukten minskade från 20,9 % 2000 till 16,3 % 2004.

En analys från Congressional Budget Office från 2012 fann att skattesänkningen minskade federala skatteintäkter med 1,2 biljoner dollar under tio år.

Se även

Anförda verk

externa länkar

Hämtad från " https://en.wikipedia.org/w/index.php?title=Economic_Growth_and_Tax_Relief_Reconciliation_Act_of_2001&oldid=1086163247 "