Edward P. Moxey
Edward Preston Moxey, Jr. (2 oktober 1881 – 6 april 1943) var en amerikansk revisor och den första professorn i redovisning vid Wharton School of Finance and Commerce vid University of Pennsylvania . Han är känd för sina tidiga arbeten om kostnadshållning i fabriker, som beskriver de grundläggande principerna för kostnadsredovisning .
Biografi
Moxey föddes i Philadelphia till Edward P. och Mary Ann och fick sitt namn efter sin far. Han var bankir, mäklare, affärsman och revisor, hade grundat redovisningsbyrån Edward P. Moxey och hade publicerat boken från 1881, med titeln "Fluctuations of the New York stock market, 1870-1880." Moxey fick sin kandidatexamen i ekonomi 1904, sin MA 1906 och sin doktorsexamen vid University of Pennsylvania 1909. Därefter fick han sin auktoriserade revisorslicens 1913 för staten Pennsylvania.
Efter sin examen började Moxey på revisionsbyrån Edward P. Moxey & Co, där han blev delägare 1911. Efter faderns död 1915 tog han över den prestigefyllda revisionsbyrån. Företaget skulle så småningom gå samman med Coopers & Lybrand 1962. Moxey hade börjat vid University of Pennsylvania som assisterande instruktör 1904, blev instruktör 1907, biträdande professor 1910 och professor 1915. Vid Wharton School of Finance and Commerce var den förste som utnämndes till professor i redovisning och den förste ordföranden för dess redovisningsavdelning.
Moxey var medgrundare av National Association of Cost Accountants , styrelsemedlem och medgrundare av dess Philadelphia-avdelning och dess president 1929-31.
Moxeys son, Edward P. Moxey, III, tog examen från Wharton 1930 och följde sin fars och farfars fotspår och blev en tredje generationens CPA. Han arbetade för Philco-Ford Corporation, senare Ford Aerospace , och undervisade vid Temple University .
Arbete
Redovisning på Wharton School
Moxey hade gått med i Wharton School-fakulteten i början av 1900-talet. En artikel från 1904 i Bulletin of the American Institute of Banking rapporterar att under Moxey, Jr., anordnades en klass i bokföring för dem utan tidigare erfarenhet. Klassen avslutade den första uppsättningen böcker i det elementära arbetet, och skulle i början av andra halvåret ta upp första årsredovisning, för att vara beredd att ta avancerad redovisning under andra året.
Undervisningen i redovisning hade organiserats inom Wharton School sedan dess inledande. Joseph Wharton hade kommit överens om detta i sin ursprungliga plan, som hade sagt att "en professor eller instruktör i redovisning eller bokföring [bör] undervisa i de enklaste och mest praktiska formerna av bokföring för hushållerskor, för privatpersoner, för affärs- och bankföretag, för tillverkningsanläggningar och för banker; även sätten att föra räkenskaper av exekutorer, förvaltare och uppdragstagare, av tjänstemän i städer och städer, såväl som av flera departement i en stat eller nationell regering; även affärsrutinerna mellan en bank och en kund."
Under sitt andra år på Wharton School (1905–06) undervisade Moxey tre vanliga redovisningskurser, med titeln "Elementary Accounting", "Accounting Systems" och "CPA Problems."
Bokföringssystem (1911)
1911 publicerades Moxeys första bok Accounting Systems av Alexander Hamilton Institute . Detta verk var en del av en serie i tolv volymer om Modem Business och skrevs för en viss kundkrets. Serien är utformad för hemstudier, dels som bas för korrespondensarbete, men mer allmänt används som en heltäckande behandling av företagsorganisation och metoder för personer som studerar själva utan personligt umgänge med en instruktör.
I en recension från 1912 av Henry Rand Hatfield i Journal of Political Economy, förklarade Hatfield, att "för en sådan skulle det tyckas vara en nästan oumbärlig egenskap att det tillhandahålls en bekväm, men ändå ganska omfattande, lista med referenser till säkerheter. Även i collegeklassrummet, där text lätt kan förstärkas med förslag eller kritik från instruktören, är användningen av sidoreferenser nästan universell. Mycket viktigare är det att den isolerade studenten bör uppmuntras att jämföra andra, kanske motstridiga, åsikter. Dessutom är intresserade student önskar ständigt att förgrena sig och göra en mer intensiv studie av något ämne, berört i en allmän avhandling men i ett sådant arbete nödvändigtvis ägnas men knappast uppmärksamhet."
I 1912 års recension förklarade Hatfield vidare att ämnet för volymerna i allmänhet är mycket väl presenterat. Moxey, i volymen om bokföringssystem, presenterar i någon avsevärd detalj allmänna kontosystem anpassade till behoven hos respektive bygg- och låneföreningar, liv- och brandförsäkringsbolag, varuhus, gasbolag, järnvägar, gatujärnvägar och kommuner. Till dessa läggs kapitel om bankbokföring av Howard Jefferson, om bryggeriredovisning av Otto A. Grundmann och om konton för exekutorer och administratörer av Harold D. Greeley. Hatfield kommenterade att "om någon kritik ska framföras kan det vara att man ägnar lite för mycket uppmärksamhet åt detaljer i formulär och att för lite betoning läggs på de speciella egenskaperna som logiskt kräver olika ordnade redovisningssystem."
Och vidare noterade Hatfield (1912) att "det verkar nästan onödigt att skriva ut blanketter av en kunds check, en bankväxel och en insättningsbiljett. Inköp av förnödenheter är inte särskilt annorlunda i ett varuhus från det i ett gasföretag, eller en gatujärnväg, så det finns en viss upprepning när det gäller att beskriva hanteringen av inköpen i var och en av dessa institutioner. Voucherbetalningar och lönebesked hänvisas inte till i diskussionen om varuhus, utan beskrivs i samband med gasbolag som särskilt förknippas med sistnämnda bransch. Kapitlet om kommunala räkenskaper är det minst tillfredsställande, det om varuhus är särskilt tydligt och intressant."
Principer för fabrikskostnadshållning ( 1913)
I förordet till 1913 års "Principles of Factory Cost Keeping" började Moxey förklara att litteraturen i vilken en aktivitet tar sitt uttryck beror på intresset för och utvecklingen av den verksamheten. Det var därför enligt Moxey inte förvånande att finna att det fanns jämförelsevis lite litteratur om redovisning på hans dagar. Charles Waldo Haskins hade sagt:
"Räkenskapslitteraturen är praktiskt taget i sin linda och väntar på att det kultiverade författarskapet ska fostras."
Haskins uttalande var särskilt tillämpligt på ämnet kostnadsredovisning. Även om många värdefulla artiklar hade skrivits om olika faser av detta ämne, och även om utmärkta böcker om kostnader hade dykt upp då och då, var det ett anmärkningsvärt faktum att sådana artiklar och sådana böcker har antingen varit av mycket teknisk karaktär eller på annat sätt behandlat av särskilda kostnadssystem som faktiskt installeras och används av vissa tillverkningsanläggningar.
Som ett resultat av detta, enligt Moxey, fanns det på hans tid i många sinnen tanken att principerna för kostnadsredovisning var mer eller mindre mystiska och vaga, och att ämnet är ett ämne för experten, för att sedan förstås efter flera år. av studier och erfarenhet. Denna idé beror till stor del på bristen på en tydlig och enkel presentation av de principer som kostnadsredovisningen vilar på; och det är för att tillgodose detta behov som denna bok har utarbetats.
Moxey medgav att användningen av diagram för att illustrera principerna för kostnadsredovisning inte är ny. De användes ganska framgångsrikt i början av 1880-talet av Emile Garcke och John Manger Fells i deras bok "Factory Accounts"; men idén hade vidareutvecklats av Moxey och hade gjorts tillämplig på hans tids förhållanden.
Moxey avslutade sitt förord med att säga att "boken erbjöds de intresserade längs kostnadsredovisningslinjer, med hopp om att den kan bidra till en tydligare förståelse av de verkliga syftena med denna viktiga gren av redovisningsvetenskap."
Syftet med kostnadshållning
Moxey (1913) förklarade att det finns två skäl som motiverar att kostnadsbokföringen förs och som motiverar den därav följande kostnaden.
- 1) Kostnadshållning förser tillverkaren med korrekt och tillförlitlig information om kostnaderna för produktionen, vilket gör det möjligt för honom att fastställa priser och bjuda intelligent mot andra inom samma område.
- 2) Genom sin kostnadsredovisningsavdelning har tillverkaren möjlighet att upptäcka, lokalisera och eliminera spill eller läckage i material, arbetskraft och andra utgifter i samband med produktionen.
Analys av huvudbok
Ett redovisningssystem, enligt Moxey, bör gå utöver den elementära presentationen av fakta för att tillhandahålla information som är tillräcklig och korrekt nog för moderna företags krav. Vissa utgiftsklasser är inte av tillfällig karaktär. Användningen av vissa artiklar i produktionen, såsom maskiner, sträcker sig över en rad år. Det är inte rätt att belasta den ursprungliga kostnaden för sådana inköp i vinst och förlust under den period då de görs, för de kommer att ingå i tillverkningen av hundratals efterföljande partier av varor. I hans Principles of Factory Cost Keeping (1913) föreslår Moxey ett system som är baserat på följande grundläggande distinktioner:
- Tillfälliga och permanenta utgifter : För kostnadsredovisningsändamål måste därför en första åtskillnad som endast beaktar utgifter för närvarande göras mellan utgifter för tillgångar av en mer permanent typ, allmänt kända som anläggningstillgångar, och som förstås i termen "Anläggning" och de av en mer eller mindre tillfällig karaktär, känd som "vinst- och förlustposter", eller de som ingår i den allmänna klassen "nominella konton".
- Klassificering av handelsutgifter : Efter detta blir en mer detaljerad klassificering önskvärd. Med tanke på varuhandeln för illustrationens skull finner vi att "vinst och förlust"-utgifter är uppdelade i två delar, det utmärkande särdraget är skillnaden mellan betalningar för det som handlar om, klassificerat under rubriken "Varor" och betalningar för tjänster och andra föremål som är nödvändiga för att verksamheten ska kunna bedrivas på rätt sätt, så kallade "Allmänna utgifter".
En ytterligare uppdelning av "Allmänna kostnader" måste sedan göras för att visa de poster som utgör dess totala belopp. Två underrubriker, kända som "Handelskostnader" respektive "Administrativa kostnader", används vanligtvis. Den förstnämnda täcker de detaljerade utgiftsredovisningar som går till att täcka kostnaden för distribution av varorna, inklusive försäljares löner och utlägg, hyra av butiken när det gäller ett varuhus, kostnader för reklam och leveranstjänst; medan det sistnämnda inkluderar de konton som visar kostnaderna för att sköta koncernens ekonomiska och affärsmässiga angelägenheter, inklusive alla administrativa löner och allmänna kontorskostnader, såsom till exempel kontorsmaterial.
Å andra sidan är "varor", som är helt för allmän till sin karaktär, också uppdelad. Den första skillnaden är den som görs mellan köp och försäljning. Försäljningen kan också delas upp i klassificerade försäljningskonton, medan vi vid uppdelningen av köpen finner de första tecknen på detaljerade kostnader.
Förhållandet mellan kostnad och allmänna böcker
I fabriksredovisningen används fler kostnadsböcker som motsvarar fabrikens olika divisioner: Det finns "Butiksreskontra", "Kostnadsreskontra" och "Lagerreskontra". Relationen mellan dessa kostnadsböcker och de allmänna kommersiella böckerna framgår av diagrammet.
För att förstå diagrammet och illustrera böckernas funktion kan det antas att en viss summa pengar utbetalas för inköp av material, arbetskraft och andra förnödenheter och tjänster i samband med produktionen av varorna. Detta, i den vanliga journalformen, skulle representeras av en post, varigenom material, arbetskraft och/eller indirekta kostnader styrs till kontanter. Genom denna post debiteras de konton som kostar affärsvärdet och det konto som har producerat värde, nämligen kontanter, krediteras.
Nu förklarade Moxey att i hans dagar i ett litet företag kunde denna metod för att uppnå resultatet vara tillfredsställande. I ett stort företag finns det dock många transaktioner som involverar dessa konton som sker varje arbetsdag. Om dessa skulle antecknas separat i journalen, skulle det arbete som krävs och de kostnader det medföra inte stå i proportion till de erhållna resultaten. För att undvika detta arbete, samlas transaktioner av liknande karaktär, när det finns många av dem, i en underordnad post, och endast summorna bokförs till reskontran. Sålunda finns det vanligtvis en bok som ägnas åt den detaljerade registreringen av kontantinbetalningar och betalningar, medan huvudbokens kassakonto endast handlar om summan. Likaså innehåller "Butiksreskontra" ett antal konton som vanligtvis förvaras på kort för att underlätta hanteringen, eller i lösbladsböcker vars totalsummor visas i ett huvudbok "Butiks"-konto. Om, då, en viss summa pengar skulle betalas ut för köp av butiker, är kassaboken som uttrycker sådan transaktion.
Både butiksobjektet och kassaobjektet hittar vägen till huvudboken i summor. Butiksposten visas också i detalj i butiksreskontran, hämtad från de ursprungliga inköpsfakturorna. När de inköpta butikerna, efter att ha mottagits och placerats i förrådet, rekvireras och levereras till de producerande avdelningarna, ska det ske en kreditering till Butikskontot för värdet av den levererade kvantiteten m.m.
Framsteg i fabriksarbetet som framgår av böckerna
Ett speciellt inslag i Principles of Factory Cost Keeping (1913) var en illustration och beskrivning av hur fabriksarbetet fortskrider så som det förekommer i böckerna. Det illustreras i det bifogade diagrammet, som visar hur ett fabrikskostnadssystem fungerar från det att betalning av kontanter görs för att påbörja produktionen till dess att varorna är färdigställda och finns tillgängliga för försäljning. Längst ner i diagrammet noterade Moxey att skillnaden mellan den totala varuorder som visas och debetsidan på handelskontot och försäljningsfakturorna representerar bruttotillverkningsvinsten.
Moxey förklarade vidare att tillverkaren, som har sitt fabrikskostnadssystem ordnat enligt denna allmänna plan, är i en position som gör det möjligt för honom att justera sina försäljningspriser för att ge honom den största vinsten. Han har ett kostnadssystem som är organiserat efter samma linjer som hans system för fabriksledning; ett system som är ekonomiskt i drift, exakt i sina resultat med avseende på nuvarande verksamhet, och ett system från vilket uppskattningar eller bud på framtida arbeten kan göras exakt och snabbt. Genom en uppdelning av sitt försäljningskonto i olika klasser eller kvaliteter av tillverkade varor, och genom att föra motsvarande kostnadskonton, kan han exakt bestämma kostnaden för att producera varje varulinje och vinsten eller förlusten för varje såld kvalitet.
Och vidare förklarade Moxey att "de faktorer som ingår i tillverkningskostnaden för en produkt kan grupperas under huvudrubrikerna "Butiker", "Direkt arbete" och "Indirekta kostnader." Vi är nu i en position att ta upp var och en av dessa i den givna ordningen, och för att visa metoden för att bestämma mängden och värdet av var och en. Samtidigt ska vi se hur man kan upptäcka och förhindra avfall och läckor, som är viktiga saker för tillverkaren ur synvinkel vinster etc."
Redovisning av arbete, metoder för registrering av tid
Det tredje kapitlet i principerna för fabrikskostnadshållning, är tillägnat "Redovisning för arbete." Huvudproblemet i redovisningen av arbetskraft, enligt Moxey, är utformningen av ett system som ger en korrekt registrering av den arbetstid som förbrukas i produktionen. Härtill har olika metoder för registrering av tid utvecklats. Till en början fanns det två system.
- Metoderna för att registrera tid som hade börjat i många fabriker förlitade sig på att en väktare eller grindvakt , som var stationerad vid ingången till fabriken, förde ett register över de anställda när de anlände på morgonen och avgick på natten, varvid varje arbetare var känd för honom personligen. . Enligt detta system, om en anställd var försenad, även om bara så mycket som en minut, hamnade han en halvtimmes tid. Eventuella arbetskostnader mindre än en halvtimme räknades inte med i produktionskostnaderna. Portvaktens register var tillräckligt för löneräkning , såväl som för att fastställa produktionskostnaderna i aggregatet.
- Under ett annat system för tidtagning tilldelades varje arbetare ett nummer. En serie mässingscheckar, numrerade för att motsvara arbetarnas siffror, hängdes upp på en tavla vid portvaktslogen eller utanför vaktmästarens kontor, och när männen kom in på morgonen tog var och en sin egen check av kroken och släppte den. i en låda som förvaras för detta ändamål på väktarens kontor. Brädan som checkarna hängdes på, som var anordnade på en pivot, vändes runt när startsignalen blåste så att sidan som innehöll checkarna vände mot kontoret. Varje man som var försenad måste sedan passera vaktmästarens kontor innan han skulle få kredit för att ha varit på anläggningen. Detta upplägg fungerade bra så länge som väktaren var noga med att inte låta någon släppa checken från en kamrat vid den tidpunkt då han släppte sin egen.
Svagheten med båda dessa system låg i det faktum att det inte fanns någon som helst kontroll över den tid männen faktiskt tillbringade på jobbet. En man kan registrera sig för en frånvarande kamrat, eller så kan han registrera sin egen ankomst och sedan ta sin avgång från anläggningen genom att klättra över det bakre staketet, återvända samma väg vid middagstid för att passera ut genom porten. På detta sätt skulle han få kredit för att ha arbetat en hel halv dag, när han i själva verket inte hade utfört någon som helst tjänst till sin arbetsgivare.
För att förhindra sådana sedvänjor befanns det vara nödvändigt att anställa tidtagare i avdelningarna, vilkas uppgift det var att göra en rundtur i anläggningen för att utröna om var och en var i sin utsedda uppgift. Man insåg snart att kunskap om den exakta tiden som varje man spenderade på ett arbete som han skötte inte bara var önskvärt utan också nödvändigt för att exakt kunna fastställa arbetskostnaden för varje produktenhet. Detta åstadkoms genom att tidtagaren från varje arbetare fick en uppgift om den tid som spenderades på olika arbetsstycken; och resultaten av dessa grova gissningar användes för att sammanställa arbetskostnaden för pågående arbete. Anställningen av avdelningstidvakter var en extra kostnad för driften av anläggningen.
Nästa utveckling var att låta männen själva föra sitt register över tid som spenderades på varje arbete. Resultaten angavs på lappar som lämnades in till kontoret, där den visade tiden bokfördes på kontona för de olika beställningar som den tillhörde. Detta var, som väl kan ses, ett löst system, av den anledningen att arbetarens tidsuppfattning ofta inte var väl utvecklad, och det fanns varken incitament eller nödvändighet för noggrannhet. Eftersom det inte fanns någon säker kontroll av arbetarens rörelser, visade hans journal ofta att han "knakade av" klockan 12:30, när han faktiskt slutade arbeta klockan 12:20 och slentrade runt i toalettrummet eller inledde samtal med andra arbetare under de extra tio minuter som hade debiterats av honom för det just avslutade arbetet.
Dessa svårigheter har till stor del övervunnits genom användning av mekaniska anordningar för tidsregistrering. En registrering görs över den totala tjänstgöringstiden, som ligger till grund för löneberäkningen, och en andra registrering förs över den tid som faktiskt har lagts ned på utfört arbete, vilket ligger till grund för debiteringen av tillverkningskostnaden. Tjänstgöringstiden hämtas från en tidkortspost, medan tiden på pågående arbete framgår av arbetsbiljetter eller jobbkort. Den totala tjänstgöringstiden ska överensstämma med den totala tiden som förbrukats på varor under bearbetning, plus eventuell förlorad tid. Uttryckt schematiskt visas tidskortens relation till arbetsbiljetterna i diagrammet. Uppgifterna från tidkorten överfördes till tidboken och dessa data skulle så småningom hamna i huvudboken .
Reception
US Federal Board for Vocational Education (1919) hade beskrivit Moxeys "Principles of Factory Cost Keeping" (1919) som en "tydlig, enkel behandling av de grundläggande principerna för kostnadsredovisning." På den tiden kontrollerades området för kostnadsredovisning till stor del av vetenskapliga managementkonsulter och chefer, men Moxey kunde etablera ett fast nationellt rykte som ledande inom området. Förståeligt nog dedikerade William Duncan Gordon och Jeremiah Lockwood 1924 sina moderna redovisningssystem till Edward P. Moxey, Jr.
I sin artikel från 1972 sammanfattade Adolph Matz att Moxeys elementära arbete med kostnadsredovisning undervisades vid universitetet och i kvällsskolan och var en del av statens CPA-examen. Hans arbete lärdes ut under fyra decennier, men efter andra världskriget ledde de "nya trenderna i undervisningen i redovisning och övergången från det praktiska tillvägagångssättet i början av 1950-talet till att kursen avbröts."
Moxey krediteras numera också för att ha förespråkat praxis att inkludera tillskriven ränta på det totala investerade kapitalet (vilket inte fungerade) och för att förespråka avvikelsekonton . Enligt Segelod & Carlsson (2010) erbjöd Moxey "ett sätt att koppla samman kostnadsredovisning och finansiell redovisning även i tider av prisförändringar. Variansanalyser blev vanliga i USA i början av 1920-talet efter den snabba utvecklingen av standardkostnad mellan 1910 och 1920..., medan tekniken att koppla samman kostnads- och finansiell redovisning var... väl utarbetad i anglosaxiska länder runt 1920."
Ännu mer, enligt Segelod & Carlsson (2011), banade den " vetenskapliga hanteringen och införandet av varianskonton, utvecklade av Moxey (1913), vägen för den snabba utvecklingen av standardkostnadsberäkningar i USA mellan 1910 och 1920."
Utvalda publikationer
- Moxey, Edward Preston. Redovisningssystem: En beskrivning av system som är lämpliga för olika typer av verksamhet . New York City, Alexander Hamilton Institute , 1911.
- Grundman, Otto A., Howard McNayr Jefferson, Harold Dudley Greeley & Edward Preston Moxey. Praktiska redovisningsmetoder: en beskrivning av system lämpliga för olika typer av verksamhet . New York, Key publishing company, 1913.
- Moxey, Edward Preston. Principer för fabrikskostnadshållning . Ronald Press Company, 1913; 1920.
Artiklar, ett urval
- Moxey, Edward Preston. " Bankdefalkationer - deras orsaker och botemedel ." Annals of the American Academy of Political and Social Science 25 (1905): 32-42.
- Moxey Jr., Edward P. " Ethics of Accountancy ," i: Annals of the American Academy of Political and Social Science. Vol. 101, The Ethics of the Professions and of Business (maj 1922), s. 196–202
- Tillskrivning
Den här artikeln innehåller material från allmän egendom från 1904 års artikel av American Institute of Banking och boken av Edward P. Moxey, Jr. Principles of Factory Cost Keeping (1913).