Arkansas Best Corp. v. kommissionär
| Arkansas Best Corp. v. kommissionär | |
|---|---|
| |
|
Argumenterad 9 december 1987 Beslutad 7 mars 1988 | |
| Fullständigt ärendenamn | Arkansas Best Corporation v. Commissioner of Internal Revenue |
| Citat | 485 US 212 ( mer ) 108 S. Ct. 971; 99 L. Ed. 2d 183
|
| Fallhistorik | |
| Tidigare | 83 TC 640 (1984); 800 F.2d 215 ( 8:e omr. 1986); cert . beviljat, 480 U.S. 930 (1987). |
| Innehavsförlust | |
| som uppstår vid försäljning av aktier är kapitalförlust, oavsett skattebetalarens motiv för att köpa aktierna. | |
| Domstolsmedlemskap | |
| |
| Fallutlåtande | |
| Majoritet | Marshall, anslöt sig enhälligt |
| Kennedy deltog inte i behandlingen eller beslutet av ärendet. | |
| Lagar tillämpade | |
| Internal Revenue Code § 1221 | |
Arkansas Best Corporation v. Commissioner , 485 US 212 (1988), är ett beslut från USA:s högsta domstol som hjälper skattebetalare att klassificera huruvida försäljningen av en tillgång är en vanlig eller kapitalvinst eller förlust i inkomstskattesyfte.
Fakta
Arkansas Best, ett diversifierat holdingbolag, förvärvade en stor andel av aktierna i National Bank of Commerce i Dallas , Texas. När fastighetsmarknaden i Dallas vacklade sålde Arkansas Best en stor del av sin andel i banken med förlust. Arkansas Best krävde ett avdrag för en vanlig förlust på nästan 10 miljoner dollar från försäljningen. Kommissionären för Internal Revenue Service godkände inte avdraget och fann att det var ett kapital, inte en vanlig förlust.
Problem
Var aktien en kapitaltillgång enligt definitionen i IRC § 1221? Bör domstolen läsa § 1221 brett som den hade i Corn Products Refining Co. v. Commissioner , 350 US 46 (1955)?
Innehav
Den åttonde kretsen ändrade Skattedomstolens beslut att förlusten var en vanlig förlust eftersom bankaktien föll inom den allmänna definitionen av "kapitaltillgång" i IRC § 1221 och inte omfattas av något av de lagstadgade undantagen i avsnittet. En skattebetalares motivation för att köpa en tillgång är irrelevant för dess klassificering.
Resonemang
- Den vida definitionen av begreppet ”kapitaltillgång” gör uttryckligen irrelevant varje hänsynstagande till fastighetens samband med den skattskyldiges verksamhet. Motivet bakom köpet av tillgången nämns inte som en faktor i 1221 §.
- Kongressen uppmanar inte domstolen att läsa § 1221 liberalt. Kongressen avsåg de specifika undantagen som uttryckligen finns i § 1221.
- Innehavet i Corn Products är att säkringstransaktioner som är en integrerad del av ett företags lager-inköpssystem faller inom lagerundantaget enligt § 1221. Detta beslut gäller inte fakta i detta fall.
- Kapitalstocken som innehas av Arkansas Best faller inom den breda definitionen av en "kapitaltillgång" i § 1221 och är utanför de egendomsklasser som är exkluderade från kapitaltillgångsstatus.
Anteckningar
Corn Products Refining Co. v. Commissioner , 350 US 46 (1955)
Fallet med majsprodukter involverade diskussion om huruvida inkomster som härrörde från försäljningen av majsterminer av ett företag som förädlade majs till andra former och livsmedelsprodukter hade rätt till reavinstbehandling. Företaget köpte majsterminer för att skydda deras framtida majsförsörjning och prissättning och skulle sälja terminerna om det hade överskott av majs för sina processer. Eftersom majsterminerna i huvudsak var inventarier, klassificerades de som sådan egendom som "på rätt sätt skulle ingå i skattebetalarens inventarie ... i hans ordinarie verksamhet eller verksamhet." IRC § 1221(a)(1).
IRC § 1221(a)(7)
Sedan tidpunkten för Corn Products , lades IRC §1221(a)(7) till som specifikt utesluter från definitionen av kapitaltillgång "alla säkringstransaktioner som tydligt identifieras som sådan före utgången av den dag då den förvärvades, , eller ingås (eller annan sådan tidpunkt som sekreteraren kan föreskriva i föreskrifter)."
Detta är i huvudsak en kodifiering av resultatet i majsprodukter och tar bort behovet av att klassificera säkringstransaktioner som "inventering" enligt IRC § 1221(a)(1).
Betydelse
Detta fall signalerar att domstolen noggrant kommer att läsa undantagen i IRC § 1221 när det gäller att klassificera kapital kontra vanliga förluster. Genom att hålla fast vid det uttryckliga språket i avsnittet förtydligar domstolen detta avsnitt för andra domstolar och praktiker som tolkar och implementerar koden.
Se även
- Lista över fall i USA:s högsta domstol, volym 485
- Lista över fall i USA:s högsta domstol
- Listor över USA:s högsta domstolsfall i volym
- Lista över USA:s högsta domstolsfall av Rehnquist Court
externa länkar
- Text från Arkansas Best Corp. v. Commissioner , 485 U.S. 212 (1988) är tillgänglig från: CourtListener Findlaw Google Scholar Justia Library of Congress Oyez (ljud av muntliga argument)