Nirav Modi

Nirav Modi
Född	( 1971-02-27 ) 27 februari 1971 Palanpur, Gujarat , Indien
Nationalitet	Belgisk (tidigare indisk)
Alma mater	Wharton School vid University of Pennsylvania
Antal aktiva år	1989 – 2018
Organisation(er)	Firestar Diamond International, Gitanjali Group , A. Jaffe Inc.
Känd för	Diamantaffärsbankbedrägeri , eftersökt av Interpol
Kriminell status	Arresterad (i London, 20 mars 2019)
Make	Ami Modi
Barn	3
Släktingar	Mehul Choksi (farbror)
Brottsanklagelse	Brottslig konspiration, brottslig förtroendeintrång, fusk och oärlighet inklusive leverans av egendom, korruption, penningtvätt, bedrägeri, förskingring och felaktig framställning
Efterlyst av	Interpol , Indiens rättsliga myndigheter, Los Angeles Police Department , New York Police Department , Federal Bureau of Investigation , Royal Canadian Mounted Police
Efterlyst sedan	augusti 2018
Detaljer
Offer	Union Bank of India , Punjab National Bank , Paul Alfonso
Plats(er)	Dubai Hong Kong London Singapore
Fängslad kl	HM Prison Wandsworth , Storbritannien

Nirav Deepak Modi (född 27 februari 1971) är en belgisk affärsman och flykting som anklagades av Interpol och Indiens regering för kriminell konspiration , kriminellt förtroendebrott, fusk och oärlighet inklusive leverans av egendom, korruption , penningtvätt , bedrägeri, förskingring och avtalsbrott i augusti 2018. Modi utreds som en del av bedrägerifallet på 2 miljarder dollar av Punjab National Bank (PNB). I mars 2018 ansökte Modi om konkursskydd på Manhattan, New York. I juni 2018 rapporterades Modi vara i Storbritannien där han enligt uppgift ansökte om politisk asyl. I juni 2019 frös de schweiziska myndigheterna totalt USD som fanns på Nirav Modis schweiziska bankkonton tillsammans med tillgångarna.

Biografi

Tidigt liv

Nirav Modi föddes i Palanpur, Gujarat, och växte upp i Antwerpen , Belgien. Hans familj har varit i diamantbranschen i flera generationer. När han var 19 flyttade han och hans far Deepak Modi till Mumbai för att arbeta i sin farbrors verksamhet, Mehul Choksi , chef för Gitanjali Group , ett smyckesföretag med 4 000 butiker i Indien.

Modi gick på Wharton School vid University of Pennsylvania men hoppade så småningom av. Medan han studerade träffade han sin blivande fru, Ami, dotter till diamantaffärsmannen Amukuraj Choksey.

Karriär

Efter att ha flyttat till Indien 1989 och utbildning i alla aspekter av diamanthandelsverksamheten, grundade Modi Firestar 1999 (tidigare känt som Firestone), ett diamantförsörjnings- och handelsföretag. Firestar är exklusiv distributör av Rio Tintos rosa Argyle-diamanter i Indien.

2002 började hans företag tillverka smycken på kontraktsbasis. Han förvärvade Frederick Goldman 2005 och Sandberg & Sikorski och A.Jaffe 2007 i USA.

2008 bad en nära vän Modi att göra ett par örhängen, varefter han skapade varumärket. 2010 startade han en diamantbutik med hans namn i New Delhis försvarskoloni, följt av en i Mumbais Kala Ghoda. 17 andra butiksöppningar följde efter över hela världen. Modi lanserades globalt med butiker i New York City och Hong Kong 2015, följt av två andra butiker som öppnade i Hong Kong 2016. och en i MGM Macau 2016.

Han blev välkänd efter att han designat sitt "Golconda Lotus Necklace" med en gammal, 12-karats, päronformad diamant som mittpunkt 2010. Diamanten såldes tidigare på 1960-talet; den polerades om. Den innehöll ett galler av vita och rosa diamanter. Den ingick på omslaget till Christies katalog i Hong Kong och auktionerades ut för 3,6 miljoner USD 2010. 2012 såldes Riviere of Perfection, med 36 felfria vita diamanter som vägde totalt 88,88 karat, på Sotheby's Hong Kong - auktion .

Man tror att han var överansträngd i flera år och använde nya MOU för att betala för de tidigare i cirka sju år. En av hans anställda har sagt att "Han ville växa sin verksamhet och göra på fem år vad som annars skulle ha tagit 20 år." Han hävdade att "om han hade gått ut till börsen, kanske han kunde ha pantsatt sitt eget kapital, samlat in lite pengar och slutligen betalat tillbaka banken. Kanske skulle han ha gjort det."

Förhandlingar med Union Bank of India

Union Bank of India stämde Modi i en domstol i Hongkong. Union Bank hävdade i en stämningsansökan inlämnad till High Court den 26 september 2018 att Modi garanterade två lån gjorda till Firestone Trading Private den 21 oktober 2011 och Firestar Diamond den 15 november 2011. Banken krävde att han skulle betala mer än 5,49 miljoner USD plus ränta efter båda företagen påstås ha misslyckats med återbetalningar.

2018 utredning och rättegångar (PNB-bedrägeriärende)

Ytterligare information: Punjab National Bank Scam

I februari 2018 inledde den indiska regeringens Central Bureau of Investigation (CBI) en utredning av Modi, efter ett klagomål från Punjab National Bank som påstod att Modi och hans partners lurat banken på ₹28 000 Crore (cirka 4 miljarder USD) genom att konspirera med banktjänstemän att bedrägligt erhålla åtagandebevis för att göra betalningar till utländska leverantörer. Medan 28 000 crore är det bedrägeri som hittills har påståtts, rapporteras den potentiella förlusten för Punjab National Bank vara upp till 11 000 crore. Enforcement Directorate (ED) undersöker fallet med bedrägeri som CBI har registrerat mot honom.

Några av Modis butiker förblev till en början öppna för affärer som vanligt, inklusive den på Marina Bay Sands i Singapore, men dessa har gradvis stängts. Den 7 mars 2018 ansökte Modis företag Firestar Diamond Inc. om konkursskydd vid en konkursdomstol på Manhattan, för att skydda dess tillgångar i USA och deras revolverande kreditfacilitet hos Israel Discount Bank .

Modi svarade banken den 15/16 februari 2018 och sa att "I oro för att få tillbaka dina avgifter omedelbart, trots mitt erbjudande (den 13 februari, en dag före det offentliga tillkännagivandet, och den 15) har dina handlingar förstört mitt varumärke och verksamheten och har nu begränsat din möjlighet att få tillbaka alla avgifter och lämnar ett spår av obetalda skulder". Modi uppskattade sin inhemska verksamhet till cirka 6 500 crore Rs och sa att "detta kunde ha hjälpt till att minska/betala skulden till banksystemet", men hävdade att detta nu är omöjligt eftersom alla hans bankkonton har frysts och tillgångar har beslagtagits. Modi köpte en fastighet som vetter mot havet på 900 miljoner Rs i Mumbais eftertraktade Samudra Mahal-fastigheter tillsammans med sin fru Ami Modi. Hans fastigheter i Indien, inklusive smycken, målningar och fastigheter, värda cirka 523 crore Rs (cirka 75 miljoner dollar) har bifogats av verkställighetsdirektoratet.

Enforcement Directorate (ED) kopplade till fyra vindkraftverk, ägda av Modi, i Rajasthan med en total kapacitet på 9,6 megawatt (MW). Anläggningarna tjänar upp till 5 crore Rs per år på grund av aktieköpsavtal med Rajasthans statliga elstyrelse. Dessa vindkraftverk har varit i drift sedan 2014–15. I mars 2018 hade ED anslutit ett 5,24 MW solkraftverk fördelat på 135 hektar i Karjat i Ahmednagar-distriktet värt 60 crore Rs. I maj 2018 hade CBI och ED registrerat två FIR vardera för att undersöka fallet. Både Modi och Mehul Choksi ska ha lämnat landet innan brottmål väcktes mot dem.

Med kollapsen av hans varumärke har Modis förmögenhet kollapsat. Forbes tog bort honom från deras årliga miljardärslista och uppskattade den 9 mars 2018 hans nuvarande förmögenhet till mindre än 100 miljoner dollar. Som ett resultat av fiaskot har RBI slutat utfärda LoUs och LoCs för import, vilket har begränsat importörernas finansiella flexibilitet. Hans företag, A.JAFFE, förvärvat genom hans Synergies Corporation, auktionerades ut i maj 2018 och köptes av Parag Diamond. Alla butiker har varit stängda sedan dess.

I april 2018 påstods det att Modi hade hittat en fristad i Hong Kong, men i juni samma år rapporterades han vara i Storbritannien där han ansökte om asyl och hävdade att han var ett offer för "politisk förföljelse" och förnekade alla brott. . I mars 2019 rapporterades Modi ha setts i Storbritannien av The Telegraph . Det sades att han bodde i en lägenhet som kostade 8 miljoner pund. Indiska myndigheter svarade på rapporten med att en begäran om utlämning hade gjorts till Storbritannien. Den 20 mars 2019 greps han i London efter att en arresteringsorder utfärdats mot honom. Senare samma månad samlade indiska skattemyndigheter in 8 miljoner dollar genom att auktionera ut en del av hans konstsamling. Modi ansökte om borgen i den brittiska högsta domstolen den 31 maj, en dag efter att hans häkte förlängdes. Alla hans begäranden om borgen har avslagits från och med oktober 2020.

Den 8 juni 2020 beordrade domstolen för Prevention of Money Laundering Act (PMLA) en konfiskering av hans egendom till ett värde av nästan 1 400 crores Rs.

Den 25 februari 2021 godkände en domstol i Storbritannien den indiska regeringens begäran om att få Modi utlämnad till Indien som en viktig anklagad i PNB-bedrägerifallet. Storbritanniens inrikesminister undertecknade utlämningsbeslutet den 15 april, nästa steg i att bana väg för hans utvisning till Indien. Modi hade sedan 14 dagar på sig att överklaga beslutet till Storbritanniens högsta domstol, vilket han gjorde den 1 maj, och hävdade att han inte skulle få en rättvis rättegång i Indien. Överklagandet om utlämning kan ta månader; medan Modi förblir fängslad i Wandsworth-fängelset i sydvästra London. Den 23 juni 2021 avslog en högsta domstol i Storbritannien Modis ansökan om att överklaga hans utlämning till Indien.

Pandora Papers från oktober 2021 visade att hans syster, Purvi Modi, startade ett offshoreföretag bara en månad innan han flydde Indien.

Under december 2022 vägrade Royal Courts of Justice i London tillstånd för Nirav Modi att överklaga till Storbritanniens högsta domstol angående ordern från Storbritanniens inrikesminister i april 2021 som beordrade hans utlämning till Indien, och beordrade honom att betala advokatkostnader på 150 247 pund. .

Försäljning av tillgångar

I mars 2019 såldes 68 verk från Modis konstsamling på uppdrag av Indiens inkomstskatteavdelning. Konstverket såldes för 5,3 miljoner pund inklusive en Vasudeo S. Gaitonde -målning som såldes för 2,6 miljoner pund. Den ikoniska musikbutiken Rhythm House, i Kala Ghoda, Mumbai, är planerad att auktioneras ut efter att dess värde har fastställts. Den köptes av Nirav Modi 2017.

Prestationer och erkännande

• 2010: Den första indiska juveleraren visas på omslagen till Christie's och Sotheby's Catalogues.
• 2013: Med på Forbes lista över indiska miljardärer.
• Patent: Jasminslipad diamant, USA designpatent USD763118S1, SMYCKEDESIGN, USA designpatent US D738,777 S.

Privatliv

Nirav Modi är gift med Ami Modi, de har tre barn - två döttrar och en son. De träffades när båda var studenter vid Wharton School vid University of Pennsylvania , även om Modi själv hoppade av efter ett år för att återvända till diamantbranschen.

Ami är amerikansk medborgare från födseln. Trots att de tidigare varit en miljardärsfamilj har de försökt uppfostra barn konservativt, och de använder bara Gujarati i sitt hem. Hon drev "Nirav Modi Scholarship for Excellence", som stödde 250 studenter varje år.

Efter att ha lämnat Indien hade de rapporterats ha bott i en JW Marriott Essex House- svit i New York City.

Se även

• Lista över flyktingar från rättvisan som försvann