Banc De Binary

Banc De Binary
Typ	Privat
Industri	Binära val
Grundad	2009
Nyckelpersoner	; Oren Laurent (VD) Abraham 'Abe' Cofnas, chefsanalytiker

Banc De Binary var ett israeliskt finansbolag med en historia av regulatoriska frågor på tre kontinenter. Den 9 januari 2017 meddelade företaget att det skulle stänga på grund av negativ pressbevakning och dess skamfilade rykte. Företaget överlämnade också sin mäklarlicens med Cyperns Securities and Exchange Commission (CySEC) och tog bort dess förmåga att lagligt handla i Europeiska unionen . Dess intäkter 2014 rapporterades till 100 miljoner dollar.

Det sålde binära optioner på tillgångar inklusive utländsk valuta . Det blockerades från att acceptera amerikanska kunder i augusti 2013 efter att ha anklagats för flera brott av Commodity Futures Trading Commission (CFTC) och US Securities and Exchange Commission (SEC) i en civilrättslig process. Företaget gick med på att betala 11 miljoner dollar i skadestånd och böter för att lösa stämningen. Det är också förbjudet att ta emot kunder i Kanada, Australien, Nya Zeeland och Israel.

Företaget drev en onlinehandelswebbplats genom vilken kunder kunde köpa binära optioner, förutsäga om priset på en viss vara kommer att gå upp eller ner under en viss tidsperiod, så kort som 60 sekunder. Banc De Binary var en partner till SpotOption Exchange som anger priset på optionen. Priset på optionen var inte ett marknadspris, utan sattes av SpotOption Exchange själv.

Wall Street Journal beskrev det som "en webbplats som låter människor satsa på priset på guld, olja eller aktier".

Operationer

Företaget tillät människor att satsa på förändringar i priset på olika tillgångar genom att använda en prissättningsplattform tillhandahållen av ett israeliskt företag, SpotOption, och anpassad av Banc De Binary. Kunderna ägde inte tillgången utan förutspådde istället om dess pris skulle stiga eller falla. Banc De Binarys roll var att skapa konton åt kunder som återförsäljare av SpotOptions tjänster. Företaget erbjöd flera typer av alternativ; kunder kunde göra förutsägelser om priset på över 200 globala tillgångar inklusive råvaror , aktier , index och valutor med hjälp av flera varianter av handelsplattformen inklusive klassiska binära optioner , långsiktiga optioner och sextiosekundersalternativ och parhandel. Enligt en annons för Banc De Binary var dess VD Oren Laurent en grundare av SpotOption, företaget som satte optionspriserna.

I januari 2017 utsågs Option.fm, ett varumärke förknippat med Banc De Binary, av BuzzFeed som operatör för en bisarr bluff känd som "Hawking-koden". Bedrägeriet använde en falsk nyhetssajt , som påstod sig vara en del av CNN , och en falsk intervju med Stephen Hawking . Enligt falska nyhetssajten utvecklade Hawking en handelsalgoritm som i praktiken skulle överföra rikedomar från de översta 0,1% av världens rikaste människor till de andra 99,9%. Sajten ledde till en handelssajt som drivs av Option.fm, med huvudkontor i Karibien, som garanterade handelsvinster med hjälp av binära optioner. En andra journalist spårade bluffen till Banc De Binary, som inte svarade på hans förfrågningar. Hawkings kontor vid Cambridge University förnekade all koppling till bluffen. Oren Laurent utsågs i en rättegång till VD för Option.fm, men han har förnekat det.

Historia

Banc De Binary Ltd., baserat på Cypern , tillsammans med ET Binary Options Ltd., BO Systems Ltd. och BDB Services Ltd., baserat i Israel och Republiken Seychellerna , bedrev tillsammans internationellt som Banc De Binary. Organisationen grundades av Oren Laurent, en 31-årig (från 2016) amerikansk och israelisk medborgare som bor i utkanten av Tel Aviv . Laurent äger 50 % av Banc De Binary och var också ensam ägare eller 50 % aktieägare i ET Binary Options Ltd., BO Systems, Ltd. och BDB Services, Ltd. Han säger sig ha tagit examen från New York University och vara en fastighetsinvesterare i Israel.

I en intervju uppgav bolagets grundare att bolaget grundades den 15 januari 2009 och att han tidigare arbetat på "NAF Hedge Funds" och "Infinity Private Investment Funds", som han beskrev som hedgefonder i New York . I en annons hävdar företaget också att det grundades på Seychellerna 2008.
I en intervju hävdade företagets grundare också att företaget i juni 2011 hade cirka 20 000 kundkonton. I ett rättsfall 2014 hävdade Banc De Binary att det "är ett litet företag, med cirka 60 anställda".
En artikel i Independent on Sunday beskrev det som ett "ledande City-handelsföretag", även om det inte hade något kontor i City of London, och adressen företaget gav var ett virtuellt kontorsutrymme utan fysisk närvaro.
Den 7 januari 2013 licensierades Banc De Binary som värdepappersföretag av Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC). Värdepappersföretag som regleras av CySEC måste visa för CySEC att deras verksamhet följer lagarna i alla länder utanför EU där de gör affärer. Enligt företaget bedrivs dess verksamhet "utanför Europeiska unionen" av BDB Services Limited (tidigare känt som BO Systems Limited), som är inkorporerat i Seychellerna .

Financial Services Register som upprätthålls av Storbritanniens Financial Conduct Authority säger att företaget från och med den 25 februari 2013 "är auktoriserat eller registrerat av ... [CySEC] ... och kan vara föremål för begränsad reglering av Financial Conduct Authority". Företaget hade liknande licenser i Tyskland, Italien, Frankrike och Spanien. I enlighet med direktivet om europeiska marknader för finansiella instrument (MiFID) "passerade" företaget till nästan alla EES-medlemsstater, även om kunder baserade i andra länder kanske inte får någonting om företaget kollapsade. ^{[ citat behövs ]}
I juni 2014 erbjöd en annons på en frilansande anställningswebbplats mer än $10 000 för "krishantering" av BdB-sidan på Wikipedia.
2016 bötfällde CySEC det lokalt baserade företaget (Banc De Binary Ltd). CySEC uppgav att "uppgörelsen som nåddes med BdB, för de möjliga överträdelserna, är på beloppet 350 000 €. Företaget har betalat beloppet 350 000 €". Men skadorna på ryktet och de juridiska följderna var betydande för BdB:s cypriotiska verksamhet.

Stängning

En företagstjänsteman meddelade den 9 januari 2017 att företaget skulle stänga på grund av "konsekvent negativ pressbevakning". "Det är helt enkelt inte värt det skamfilade ryktet. Jag förstår inte hur vi kan fortsätta att verka under sådan granskning och offentlig bild", sade tjänstemannen. Företaget överlämnade också sin mäklarlicens hos Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC) den 9 januari 2017, vilket tog bort dess förmåga att lagligt handla i Europeiska unionen . Företaget förblir under tillsyn av CySEC angående tidigare uppkomna åtaganden och den formella stängningen av företaget. Reuters rapporterade att företagets huvudkontor hade stängts, företagets namn tagits bort och en skylt "att hyra" placerats på byggnaden.

Times of Israel rapporterade att vissa industriinsiders var skeptiska till att Banc De Binary verkligen skulle stänga, utan snarare flyttade och bytte namn. En kund som är skyldig 170 000 € (180 000 USD) på grund av en dom i augusti från Cyperns ombudsman väntade fortfarande på betalning den 11 januari 2017. Banc De Binarys bankkonton finns hos Piraeus Bank Cyprus Limited , West East Bank, Credit Suisse , Wirecard Bank AG och TBI BANK EAD enligt Australian Securities & Investments Commission .

Regleringsfrågor

SEC och CFTC verkställande åtgärder

Den 6 juni 2013 åtalades Banc De Binary av både Commodity Futures Trading Commission och Securities and Exchange Commission för påstådda brott mot amerikanska finansiella regler. CFTC varnade mer generellt för "bedrägliga system som involverar binära optioner och deras handelsplattformar".

Den 30 juli 2013 erhöll SEC ett preliminärt föreläggande från US District Court för District of Nevada för att förhindra och frysa all ytterligare handel med amerikanska kunder. Anklagelser som lämnades in den 7 augusti 2013 angav att Banc De Binary "kan vara straffrättsligt ansvarig enligt den federala RICO-stadgan ".

Banc De Binary vägrade först att inställa sig i domstol i USA för avsättningar . Banc De Binary påstod sig ha ett kontor i New York City vid Trump Tower , men detta var i själva verket ett virtuellt kontorsutrymme utan någon betydande fysisk närvaro. Att handla och erbjuda finansiella tjänster till amerikanska konsumenter utan att först få en licens från amerikanska tillsynsmyndigheter är olagligt, eftersom det skulle innebära att kunden inte skulle ha något skydd. Företaget hävdar också på sin webbplats i sin rapport från det brittiska Companies House att det har ett kontor på 1 King Street, EC2, i City of London , men detta, liksom adressen i New York City, var ett virtuellt kontor utan fysisk närvaro. Banc De Binarys UK Companies House-rapport säger att de är baserade på Cypern. Trots detta ställdes Banc de Binary inför rätta i Nevada. Banc De Binary behöll tjänsterna från Snell & Wilmer i Reno , Nevada , i förhållande till amerikanska avgifter. Detta efter en tidigare utfrågning där i avsaknad av någon representation från Banc De Binary, anklagelser lämnades in via e-post och per post.

Binär handel i USA är laglig, men den måste göras genom korrekt registrerade och reglerade börser som NADEX . Både CFTC och SEC working väckte civilrättsliga stämningar mot företaget och begärde ursäkt, ekonomiska påföljder och andra preliminära och permanenta förelägganden mot företaget. I civilrättsliga stämningar i Nevada hävdar SEC och CFTC att företaget erbjöd optioner utanför börsen till amerikanska kunder och olagligen uppmanade amerikanska kunder att köpa och sälja optioner. CFTC och SEC:s talan hävdar också att de inte begränsat sina erbjudanden till berättigade kontraktsdeltagare, i strid med amerikanska regler; en fullt reglerad mäklare skulle genomföra kreditprövningar av kunder för att säkerställa att de med låg ekonomi inte handlade med dem. Bland anklagelserna från SEC var att Banc De Binary förmådde personer med begränsade medel, inklusive en arbetslös person med mindre än $1000, att öppna konton. Som svar på de amerikanska anklagelserna lade företaget ut ett uttalande som inte nämnde dess juridiska problem, utan istället felaktigt antydde att de var i förhandlingar och att de frivilligt hade lämnat den amerikanska marknaden, när SEC faktiskt hade tagit ut ett föreläggande. att stoppa dem.

I ett meddelande som lagts ut på sin hemsida uppgav företaget det

[...] Banc De Binary avbryter frivilligt sin verksamhet i USA. United States Commodity Futures Trading Commission och Securities and Exchange Commission har hävdat att Banc De Binary inte har tillåtelse att erbjuda sina binära optioner till invånare i USA utan att registrera sig hos dessa byråer. Vi för för närvarande diskussioner med CFTC och SEC om dessa frågor, men under tiden har vi avbrutit all affär med bosatta i USA.

Den 26 januari 2016 gick Banc De Binary med på ett domstolsbeslut om att betala 11 miljoner dollar i återbetalning och straffavgifter för att lösa detta fall. Förlikningsavtalet kräver att Banc De Binary återbetalar amerikanska kunders förluster. Återbetalningar hanteras av National Futures Association som domstolsutsedd övervakare. Banc De Binary är permanent avstängd från att göra några affärer i USA eller med amerikanska personer.

2018 åtalades Leonel Alexis Valerio Santana och Frank Gregory Cedeno i en amerikansk domstol för brottsligt bedrägeri. De påstås ha imiterat SEC-anställda och lovade att hjälpa offer för Banc De Binarys bedrägerier att få återbetalning av förlorade medel. Istället ska de ha lurat offret genom att ta 1,3 miljoner dollar mer.

I juli 2018 lämnade CFTC in ett klagomål mot Michael Shah och hans företag Zilmil och bad om urladdning och böter på totalt 75 miljoner dollar. Shah och Zilmil annonserade om handelssystem av Banc de Binary och 15 andra företag för handlare i USA, även om inget av företagen var registrerade för att handla med amerikanska kunder. Shah erbjöd också automatiska handelssystem, inklusive "Millionaire Money Machine" som Shah visste, enligt hans e-postmeddelanden, inte gav de annonserade resultaten.

europeiska unionen

Inom Europeiska unionen reglerades företaget av CySEC. Den 7 april 2014 meddelade CySec att de hade bötfällt Banc De Binary med 10 000 euro efter att de hade "dolt väsentlig information i sin begäran om auktorisation CIF som lämnades in till kommissionen i augusti 2012, nämligen dolt förekomsten av nära kopplingar mellan det och ett annat företag".

Investerarrådgivning

I oktober 2013 fick företaget betyget "F" av USA:s Better Business Bureau (BBB) eftersom 31 klagomål hade gjorts mot det, varav 9 var obesvarade. BBB-rapporten skrev också att "sajten i huvudsak tillåter investerare att spela på det framtida priset på något vid en tidpunkt".

Det visas på Securities and Exchange Commissions "Lista över oregistrerade värvningsenheter som har varit föremål för investerarklagomål".

I Kanada är det listat på Ontario Securities Commissions Investors Warning List över "företag som verkar engagera sig i aktiviteter som kan utgöra en risk för investerare".

Efter att ha fått "minst ett klagomål från en investerare i Québec som handlade via Banc De Binarys plattform och inte kunde återfå sin investering", varnade Autorité des marchés financiers (AMF) investerare för företaget. Den noterade att en bonus på 50 % av den inledande insättningen är tillgänglig, men kunder som accepterar bonusen får inte göra uttag förrän de har gjort affärer lika med 20 gånger sin första insättning. AMF påpekade också att, på grund av binära optioners "allt eller inget"-karaktär, kommer en investerare som felaktigt förutsäger marknadsrörelser att förlora hela sin investering. Banc De Binary är inte registrerat hos AMF. AMF inkluderade också, liksom CFTC, en mer allmän varning om risken för bedrägeri vid handel med binära optioner i samma pressmeddelande.

externa länkar