Schema 13G
Schedule 13G är en alternativ SEC-anmälan för Schedule 13D som kan lämnas in i stället för Schedule 13D av alla som förvärvar mer än 5 % ägande av ett Section 13-värdepapper och kvalificerar sig för ett av de undantag som är tillgängliga för Schedule 13D-arkiveringskravet. Schedule 13G-filen är en kortare version av Schedule 13D med färre rapporteringskrav. Aktivistpraxis diskvalificerar en filial från att lämna in schema 13G och kräver istället en schema 13D-fil.
Schemalägg 13D-undantag
Följande undantag tillåter en filial att lämna in schema 13G i stället för schema 13D:
- Regel 13d-1(b) - Institutionella investerare som förvärvar värdepapper i den ordinarie verksamheten och inte med avsikten eller effekten att påverka kontrollen över emittenten.
- Regel 13d-1(c) - Passiva investerare som inte har förvärvat värdepapperet med avsikten eller effekten att påverka kontrollen över emittenten, är inte en "institutionell investerare" och är inte direkt eller indirekt den verkliga ägaren till 20 % eller mer av säkerheten.
- Regel 13d-1(d) - Undantagna investerare enligt avsnitt 13(d)(6)(A) eller (B) i Securities Exchange Act från 1934, eller för att det verkliga ägandet förvärvades före den 22 december 1970, eller för att person är annars inte skyldig att lämna ett uttalande på schema 13D.
Inledande tidsfrister för inlämning
- Institutionella investerare måste lämna in en ansökan inom 45 dagar efter slutet av det år då de avslutar över 5 %, eller inom 10 dagar efter det att de först avslutat en månad över 10 % om den ursprungliga ansökan ännu inte har slutförts.
- Passiva investerare måste anmäla sig inom 10 dagar efter att de förvärvat 5 % eller mer av säkerheten.
- Undantagna investerare måste anmäla sig inom 45 dagar efter utgången av det år då personen blir skyldig att lämna in.
Ändringskrav
- Institutionella investerare måste lämna in en ändring för att rapportera eventuella förändringar inom 45 dagar efter årets slut, eller inom 10 dagar efter att en månad först avslutats över 10 % och sedan inom 10 dagar efter varje månadsslut där innehavarens ägande ökar eller minskar med 5 % eller mer.
- Passiva investerare måste lämna in ett tillägg för att rapportera eventuella förändringar inom 45 dagar efter årets slut, eller "omgående" (vilket är odefinierat men allmänt accepterat att vara inom 10 dagar) när personens verkliga äganderätt överstiger 10 % och sedan omedelbart därefter närhelst personens verkliga ägande ökar eller minskar med mer än 5 %.
- Undantagna investerare måste lämna in en ändring för att rapportera eventuella ändringar inom 45 dagar efter årets slut.
Se även
Resurser
Kategorier: