Lagen om finansiella instrument och börser

The Financial Instruments and Exchange Act ( 金融商品取引法 , Kin'yū shōhin torihiki-hō ) , utfärdad den 14 juni 2006, är den huvudsakliga lagen som kodifierar värdepapperslagstiftningen och reglerar värdepappersbolag i Japan.

Lagen föreskriver:

Registrering och reglering av mäklarhandlare och deras registrerade ombud
Upplysningsskyldighet för offentliga företag, investeringsfonder och liknande enheter
Anbudsregler _
Upplysningsskyldighet för stora aktieägare i publika bolag
Interna kontroller i offentliga företag; i denna roll hänvisas lagen ofta till som J-SOX , en hänvisning till den amerikanska Sarbanes-Oxley Act (SOX).

Sammanfattning

Lagen för ändring av Securities and Exchange Act, etc. antogs vid riksdagens 164:e session, som reformerade 1946 Securities and Exchange Act och uppdaterade lagens namn till Financial Instruments and Exchange Act (FIEA). Denna lag avskaffade också Financial Futures Trading Act ( japanska : 金融先物取引法 , romaniserad : Kin'yū Sakimono Torihiki Hō ) och tre andra lagar, som införlivade deras regler i FIEA. Lagen hade tre huvudsakliga syften: att uppmuntra användningen av finansiella tjänster och instrument genom att utöka konsumentskyddet och öka bekvämligheten; att öka den upplevda tillförlitligheten på värdepappersmarknaden genom att anta regler för att säkerställa rättvisa och transparens; att reformera de befintliga lagarna för att överensstämma med internationella standarder på en alltmer globaliserad marknad. Utifrån dessa mål utvecklade lagen fyra huvudpelare.

Upprättande av en tvärsektionsrättslig ram för investerarskydd som omfattar finansiella produkter med starka investeringsegenskaper (den så kallade rättsliga ramen för investerartjänster)
Öka kraven på offentliggörande
Säkerställa lämplig förvaltning av självreglerande verksamhet genom börser
Strikta motåtgärder mot orättvis handel

J-SOX bestämmelser

De interna kontrolldelarna av FIEA antogs till stor del som svar på företagsskandaler som episoderna Kanebo, Livedoor och Murakami Fund. ^{[ citat behövs ]}

Internkontrollkommittén för Business Accounting Council vid den japanska Financial Services Agency tillhandahöll slutlig implementeringsvägledning för ledningsbedömning och revision av intern kontroll över finansiell rapportering (ICFR) i februari 2007. Implementeringsvägledningen ger japanska företag detaljer om hur man implementerar en Ledningsbedömning av intern kontroll över finansiell rapportering som krävs enligt lagen om finansiella instrument och börser.

The Financial Instruments and Exchange Act trädde i kraft i april 2008 för cirka 3 800 företag noterade i Japan, tillsammans med deras utländska dotterbolag.

Forrester Research listar följande utmaningar och skillnader mellan J-SOX och SOX:

Professionella tjänster. Japan har mindre än 10 % av antalet kvalificerade revisorer än USA.
Revisorernas oberoende. Även om begreppet revisorsoberoende existerar på den japanska marknaden som liknar USA, kan och kommer många japanska företag att förlita sig på inflytande och rekommendationer från sina revisionsföretag.
Revisionsautomatisering är avgörande. Med den extrema bristen på revisorer jämfört med siffror per capita i USA kommer denna brist att öka kravet och nödvändigheten av processeffektivitet i internrevisionsprocessen och programvara som kan stödja dessa processer.
Stöd för IT-styrning. I novembervägledningen angående omfattningen av J-SOX-processen är det tydligt att IT-kontroller är en central fokuspunkt för J-SOX

Se även

Policy 52-109 – Kanadensisk version av Sarbanes-Oxley Act
Keeping the Promise for a Strong Economy Act (Budget Measures), 2002 – specifikt för Ontario
CLERP-9 – Australisk version av handlingen
Förebyggande av dataförlust

externa länkar